Преглед садржаја:
Компаније могу прикупљати новац од инвеститора путем приватног пласмана или иницијалне јавне понуде. У оба случаја, хартије од вредности се продају инвеститорима који имају удео у компанији.Комисија за хартије од вредности тражи од свих компанија које се котирају путем ИПО-а проспект. Компаније које прикупљају новац путем приватних пласмана, с друге стране, нису обавезне да се региструју код ДИК-а. Еквивалент проспекта за приватно пласирање је меморандум о приватном пласману.
Дефиниција
Слично као и проспект који описује хартије од вредности које нуди компанија која се јавно тргује, меморандум о приватном пласману пружа материјалне информације о компанији и хартијама од вредности које се нуде потенцијалним инвеститорима. Они се понекад дистрибуирају од стране покровитеља или посредника, а познати су и као понуда меморандума или понуда циркулара.
Историја компаније
Скоро сви ППМ-ови садрже историју компаније и опис пословања компаније. Ово помаже да се обезбеди контекст за потенцијалне инвеститоре који покушавају да процене одрживост и профитабилност тржишта. Ово често укључује информације као што су датуми оснивања, значајне прекретнице и информације о родитељима и подружницама.
Финансијски извештаји
Финансијски извештаји обухватају обелодањивања о новчаном току предузећа, његовим билансима стања, дуговима и обавезама и његовој имовини и другим финансијским информацијама. Ово је корисно за инвеститоре који желе да процене фискално здравље компаније; ако компанија банкротира, инвеститори могу потенцијално изгубити сву своју инвестицију.
Биографије
Једна од кључних продајних тачака понуде је менаџмент. Као таква, већина ППМ-ова садржи биографије службеника и директора компаније. То укључује информације о накнади, другим директорима и њиховим досадашњим постигнућима и припадностима. Ово је корисно за успостављање евиденције и препознавање потенцијалних сукоба интереса.
Дисцлосурес
Важан аспект ППМ-ова је одељак о обелодањивању. Пре куповине хартија од вредности, већина инвеститора ће обавити опсежну анализу и проверу историје компаније која може открити парнице и друга правна питања у вези са компанијом. Објављујући их унапред, компанија која нуди понуду може да се заштити од оптужби за лажно представљање, као и да има прилику да објасни статус и обавезе везане за тужбе. Компаније такође могу открити било коју регулаторну дисциплинску акцију.